Historia Szkoła została zorganizowana w drugiej połowie lat 30. XX w. dzięki prywatnej inicjatywie obywatelskiej o nazwie Towarzystwo Szkoły Średniej w Biłgoraju. Placówka rozpoczęła pracę 1 września 1937 pod nazwą Prywatne Gimnazjum i Liceum Ogólnokształcące Towarzystwa Szkoły Średniej w Biłgoraju. Przez pierwsze dwa lata zajęcia odbywały się w budynkach wynajętych od władz miasta.
Z dniem 1 września 1939 planowano rozpocząć zajęcia w nowo wybudowanym budynku szkolnym. Sytuację zmienił wybuch II wojny światowej. Przez cały okres okupacji niemieckiej nauczyciele i uczniowie – z powodu narzuconego przez władze hitlerowskie zakazu edukacji Polaków na poziomie szkół średnich – brali udział w zajęciach w systemie tajnego nauczania.
Po zakończeniu okupacji niemieckiej szkoła niezwłocznie wznowiła pracę. W 1946 została upaństwowiona i przyjęła nazwę Gimnazjum i Liceum Ogólnokształcące w Biłgoraju. Kolejne zmiany organizacyjne placówki miały miejsce dwa lata później, kiedy to zaczęła funkcjonować jako Liceum Ogólnokształcące w Biłgoraju.